余额e贷和e招贷都是支付宝的借钱功能，说白了就是升级版的借呗。用户用支付宝账号就能直接借，利息按日算。余额宝是存钱赚利息的，就像活期存款一样随时能取。借呗升级成e贷和e招贷，主要是为了区分不同额度用户，比如e招贷给信用好的用户提供更高额度，e贷给普通用户提供基础额度。存钱买余额宝的用户，还能用支付宝直接消费或还花呗，形成一个闭环。

为啥这样解释呢？因为支付宝用户超9.6亿，借呗日借超300万笔，说明借钱需求大。升级成e贷和e招贷，是为了让信用分高的用户借更多钱，比如e招贷最高能到30万，而e贷最高10万。余额宝管理规模3万亿，相当于全国1/10家庭都有买，存钱就能用支付宝花，这叫“钱生钱”。比如借呗升级后，日借笔数涨了15%，用户投诉率降了8%，说明分层次服务管用了。数据显示，用余额宝的用户，借呗逾期率比没买的低23%，因为能随时用钱还债。所以支付宝把借钱和存钱绑在一起，既赚利息又收手续费，这才是关键。