房贷利率调整要看合同约定和实际发放时间。比如签合同前利率涨了，签合同时涨了，放款时又涨了，最终以放款时的利率为准。银行会根据签约时和放款时的利率取最低的那个，这样借款人不会多花钱。

为啥是这个答案呢？因为房贷合同写的是“以实际发放日利率为准”。比如前年LPR下调了0.2%，但要看贷款什么时候发。假设小明大前年10月签合同，当时利率4.9%，前年1月放款时利率4.7%，那他实际拿的是4.7%。央行数据显示，前年LPR累计下调4次，平均降幅0.35%，所以签合同时早放款能省利息。银行规定利率浮动的“基准日”是合同签订日，但执行日才是最终日。比如大前年签的合同，前年放款，利率按前年标准算。这就好比网购先付款后收货，价格以下单时为准，但实际到货价可能变。