最近很多人反映打不开那些小贷公司或互联网金融APP，这得从影子银行说起。影子银行就是传统银行之外搞钱的地方，比如P2P网贷、货币基金、信托产品这些。这些平台不按银行正规流程办事，专收高利息，去年央行报告说这类机构共存着7.8万亿资金，相当于全市场1/5。

为啥现在这些平台关得厉害呢？主要有三方面原因。第一是政策杀到快狠准，2021年银出文件，要求P2P转型或退出，到前年6月全国只剩3家在过渡期。第二是资金链断了，像某头部P2P去年爆雷时欠了2.3万亿，直接把平台挤兑了。第三是技术封堵，公安系统去年封了1.2万个可疑网址，很多小平台连官网都进不去。现在连货币基金都开始查底层资产，去年某宝余额宝被整改，规模缩了8000亿。这些关停潮是早晚的事，现在还能用的都是合规转过来的。