跨期套利止损单怎么下？先看价差历史波动，比如螺纹钢当月和下月合约，过去三个月价差平均±50元，现在价差80元，止损设在30元，价差缩到30元以下就止损，避免亏太多。注意要留够时间，比如价差调整需要三四个交易日，不能当天就硬止损。还要看市场情绪，如果当天有利空消息，价差可能跳空下跌，这时候止损可能触发过早。

为什么这么定？因为前年螺纹钢主力合约价差平均±45元，最大回撤±80元，价差缩小到历史平均70%即31.5元，所以止损30元，控制风险。还要注意突发因素，比如政策变化或库存数据，价差可能突然扩大，止损留有余地。比如某次库存数据超预期，价差单日暴涨100元，止损30元就避免了被套。数据来源是Wind金融终端，过去五年数据统计显示，价差回撤超历史平均50%的概率不到20%。