固定收益产品主要指能明确获取收益的金融工具，比如国债、企业债、银行理财、债券基金这些。它们和股票不同，收益相对稳定，风险也较低。比如国债是发的，国家信用担保；企业债是企业发的，收益比国债高但风险也大些。银行理财分保本和不保本两种，保本的像结构性存款，不保本的像纯债基金。债券基金是把钱分散买不同债券，风险比单只债券低。还有同业存单指数基金，专门买银行发行的短期债券，适合短期投资。保险理财比如年金险，收益固定但锁定期长。是REITs，投资房地产项目，收益来自租金和资产增值。

为什么固定收益产品包括这些科目呢？因为它们都符合收益明确、期限固定、风险可控的特点。比如前年国债发行规模达3.8万亿元，占全国债券市场总规模的18%，说明债券是核心科目。银行理财规模在大前年末突破30万亿元，其中纯债理财占比超60%，证明债券基金和银行理财是两大支柱。同业存单指数基金规模从2018年的1.2万亿增至前年的4.5万亿，年复合增长率达25%，反映金融机构短期融资需求旺盛。保险理财方面，前年上半年人身险公司新增长期储蓄型产品达127款，平均收益率3.5%-4.2%。REITs方面，截至前年6月，国内已上市146只，总市值超1.2万亿元，其中基础设施类占比78%。这些数据说明固定收益产品结构里国债、银行理财、债券基金、同业存单基金、保险理财、REITs确实是主要科目。比如有人可能会把结构性存款算进银行理财，但实际它们是不同类别，不过都归类在固定收益里。另外保险理财虽然收益低，但因为有保险属性，风险比纯债产品低，所以也被包含进来。