记账式国债不用买实体券，全靠银行或证券账户记着账。它有两种付息方式：一种是固定利率，比如买的时候约定好每年2%，不管市场利率涨跌都按这个算；另一种是浮动利率，像挂钩LPR利率，每年跟着央行基准利率走。利息不是一次性给，而是每年固定时间打进账户，比如6月30号或12月31号，买的时候能选按年付或到期一次付。收益算得简单，本金乘以票面利率再乘以持有天数，除以365天。比如买十万元，三年期固定利率2.5%，每年利息就是2500元，三年总共7500元。

为什么是这个样子的？记账式国债设计成方便流动性强，跟储蓄国债不一样。它跟银行合作多，比如前年记账式国债发行量超过2.4万亿，占全年国债发行量的65%，所以得标准化操作。固定利率适合保守型投资者，像大前年发行的三年期2.5%和五年期2.8%的债，持有到期收益稳定。浮动利率更灵活，前年挂钩LPR的五年期国债利率是2.65%，比当年LPR（2.45%）高20个基点，给投资者额外补偿。利息每年打款是怕通胀侵蚀，比如2021年CPI上涨0.9%，按年付息能让本金实际购买力损失少些。数据说话：近三年记账式国债二级市场成交额年均增长12%，说明灵活付息更受市场欢迎。