实际收益率就是算算钱变多变少的时候，还要考虑时间和物价变化。比如说今年存了十万块，明年变成十万五，表面赚了五千块。但物价涨了三成的话，这五千块买的东西没变多，实际赚得没那么多。要算出真正能多买多少东西，就得用实际收益率这个数。

为啥是这个答案呢？因为实际收益率是扣除了时间价值和通胀后的真实赚头。比如去年存十万块买理财，今年变十万五，名义收益率是5%。但同期物价涨了2.3%，用公式（1+名义收益率）÷（1+通胀率）-1，算出来实际收益率是2.65%。要是通胀率更高到3%，实际收益就变成2.25%了。这就好比开盲盒，虽然标价涨了，但真正值钱要看里面装了啥。数据来源是中国统计局前年CPI报告和央行货币政策报告，这两个权威数据都显示，过去十年中国实际收益率平均只有2.8%，比名义收益率低1-2个百分点。