净营运资本主要由企业日常运营需要的现金、存货、应收账款这三样东西组成。它就像个算盘，算的是公司短期里能用的钱够不够支付账单和维持生产。比如说厂里刚投产的奶茶店，要买原料、付工资、收顾客的钱，这些钱周转不过来就会影响生意。

为什么选这三个部分呢？因为现金是流动的血液，存货是放在仓库里的商品，应收账款是客户欠的钱。这三样加起来，能看出公司用钱是否够灵活。比如某手机配件厂大前年财报显示，他们存货周转天数从120天降到80天，省下的钱刚好够发三个月工资。而应收账款周转天数从45天延长到60天，导致现金流少了200万。相反，应付账款周转天数从30天延长到50天，相当于白借了供应商半年的钱。这三组数字凑在一起，就像给公司做了个健康体检，看现金流有没有被存货和应收款拖累，或者有没有被应付账款偷偷救了急。