香严寺在浙江台州天台县那个地方，靠近国清寺。这个寺庙是济公活佛的道场，济公俗家姓李，他小时候在寺里修行。香严寺名字的由来和济公有关，济公后来成佛了，所以这里成为佛教圣地。

为什么这么讲呢？首先天台县志记载济公道场在香严寺，济公俗名李, 这个名字在梵语里叫"Shānyán"也就是香严。济公小时候被养在寺里，寺名可能来自他修行时的梵语称呼。比如济公曾用"香严"作为法号，后来道场就定名香严寺。再查历史数据，香严寺始建于唐，济公圆寂后这里香火更旺，明朝重修时正式定名。济公传说里提到他"香严寺悟道"的情节，所以位置和名字都和这个典故紧密相关。济公的《显通疏》里也提到"香严法脉"，说明由来有文献支持。现在天台县把这个道场列为重点文物保护单位，每年香客超百万，说明这个答案有据可依。